مراقبة الوضع المالي لشركتك هناك حاجة ماسة للشركات الصغيرة (وجميع) وجود أموال كافية في متناول اليد لتلبية كشوف مرتباتهم ودفع الالتزامات الأخرى عند استحقاقها. يرتبط هذا بمصطلح السيولة ، والذي يتم تقييمه غالبًا من خلال مقارنة الأصول الحالية للشركة بخصومها المتداولة. في موضوعنا رأس المال العامل والسيولة نناقش هذا والنسب المالية التالية بالتفصيل:

تابعني

  • القوى العاملة وهو مبلغ الأصول المتداولة مطروحًا منه مبلغ الخصوم المتداولة.
  • النسبة الحالية وهو مقدار الأصول المتداولة مقسومًا على مبلغ المطلوبات المتداولة.
  • معدل سريعا لتي تشبه النسبة الحالية باستثناء أن المخزون والمصروفات المدفوعة مسبقًا مستبعدة من مبلغ الأصول المتداولة. تُعرف النسبة السريعة أيضًا باسم نسبة اختبار الحمض.
  • نسبة دوران الذمم المدينة وهو مقدار المبيعات بالائتمان لمدة عام مقسومًا على متوسط ​​الرصيد في حسابات القبض خلال العام. النسبة المالية ذات الصلة هي مبيعات الأيام في الذمم المدينة (متوسط ​​فترة التحصيل) .
  • معدل دوران المخزون وهي تكلفة البضائع المباعة لمدة عام مقسومة على متوسط ​​تكلفة المخزون خلال السنة. النسبة المالية ذات الصلة هي مبيعات الأيام في المخزون (أيام البيع) .

تبرز نسبتا “الدوران” في القائمة أعلاه أنه لا يكفي مجرد وجود حسابات القبض والمخزون. يجب أيضًا تحويل هذه الأصول الحالية إلى نقد في الوقت المناسب لدفع التزامات الشركة عند استحقاقها. بالطبع ، يجب أن يكون لدى الشركة ممارسات وإجراءات لضمان منح الائتمان فقط للعملاء ذوي الجدارة الائتمانية ، وأن الحسابات المدينة تتم مراقبتها وتحصيلها عند استحقاقها ، وأن مستويات المخزون تُدار ، وأن الضوابط الداخلية موجودة لحماية جميع الأصول.

تحديد قدرة الشركة على الحصول على قروض طويلة الأجل

توفر الميزانية العمومية أيضًا معلومات عن قدرة الشركة على الحصول على قروض طويلة الأجل. على سبيل المثال ، إذا كان لدى الشركة مبلغ كبير من الديون (مزيج من الالتزامات الحالية والطويلة الأجل) مقارنة بمبلغ حقوق المساهمين ، فيُقال إن الشركة تتمتع برافعة مالية عالية . قد ينظر المقرضون إلى المستوى العالي من الرافعة المالية على أنه مستوى عالٍ من المخاطر. مراقبة الوضع المالي لشركتك .فيما يلي نسبتان ماليتان تستخدمان غالبًا لتحديد مستوى الرافعة المالية للمؤسسة:

  • نسبة الدين إلى حقوق الملكية الذي يقارن إجمالي ديون الشركة (الخصوم المتداولة + الخصوم طويلة الأجل) بمبلغ حقوق المساهمين.
  • نسبة الدين إلى إجمالي الأصول الذي يقارن إجمالي ديون الشركة بالمبلغ الإجمالي لأصولها.

إذا كانت الشركة ذات رافعة مالية عالية ، فقد لا يكون المُقرض مهتمًا بتقديم قروض جديدة أو إضافية للشركة.

بالطبع ، سيقوم المقرضون أيضًا بفحص المعلومات المالية الأخرى بما في ذلك:

  • ملاحظات الشركة على بياناتها المالية
  • بيانات دخل الشركة
  • بيانات المؤسسة للتدفقات النقدية

إصدار أسهم عادية إضافية أو سندات إضافية

قد تكون بعض الشركات قادرة على إصدار أسهم إضافية من أسهمها العادية و / أو إصدار سندات للحصول على أموال لشراء أصول طويلة الأجل ، وتوسيع العمليات ، وتقليل مبلغ ديونها قصيرة الأجل ، وما إلى ذلك.

إصدار الأسهم العادية له مزايا وعيوب:

  • لديها ميزة زيادة مقدار حقوق المساهمين وبالتالي تقليل درجة الرافعة المالية للشركة . يمكن أن يسمح تخفيض الرافعة المالية أيضًا للشركة بالحصول على قروض إضافية.
  • له مساوئ تتمثل في إضعاف نسبة ملكية المساهمين الحاليين في الشركة.

كما أن لإصدار السندات مزايا وعيوب:

  • تتمثل إحدى مزايا السندات في تكلفتها المنخفضة لأن الفائدة المدفوعة لحاملي السندات ستكون مصروفًا قابلًا للخصم على عائد ضريبة الدخل لشركة مربحة. ميزة أخرى هي أن نسبة ملكية المساهم الحالي لا يتم تخفيضها.
  • عيب السندات هو الزيادة في التزامات الشركة ، وبالتالي زيادة الرافعة المالية للشركة. سيتم تفسير هذا على أنه يعني مخاطر إضافية.مراقبة الوضع المالي لشركتك.
شاركها.